2026-27 联邦预算：与您有关的要点
本届预算于 2026 年 5 月 12 日公布，提出了一代人以来最重大的一批税制改革——重构资本利得税制度、调整负扣税与酌情信托，并推出一系列新的税收抵免和小企业优惠。以下用简明语言，梳理最可能影响到您的措施，以及它们预定的生效时间。
本摘要的中英文 PDF 版本可应要求提供 — 请联系我们。
* 仅供参考。Kristy Pan & Co. 提供本材料用于普及知识，不构成税务或财务建议，亦未考虑您的具体情况。以下措施绝大多数仅为预算公布内容，须经议会通过后方能成为法律——具体细节可能变动。信息截至 2026 年 5 月 12 日。在采取行动前请先联系我们。
这些是政策公布，暂时还不是法律。
预算只是政府的意向声明。以下大多数措施仍需议会通过，最终规则可能与公布内容不同。少数措施的触发日期已经过去（尤其是负扣税的调整），因此现在了解它们很有必要——但请不要仅凭预算公布内容就调整您的架构或安排，务必先与我们沟通。
重点改革
三项结构性改革尤为突出：重构资本利得税制度、收紧住宅物业的负扣税，以及对酌情信托开征最低税。三者均定于未来某日起施行——但请留意其触发日期。
50% 资本利得税折扣将被指数化取代，并设 30% 最低税。
对于持有超过 12 个月的资产，50% 折扣将改为成本基础指数化，并对净资本利得征收 30% 最低税。这适用于个人、信托和合伙，涵盖所有资产（包括 CGT 前资产）。
过渡规则限制其影响：改革仅适用于 2027 年 7 月 1 日或之后累计的利得。此前累计的利得仍适用 50% 折扣，此前累计的 CGT 前利得仍免税。2027 年 7 月 1 日之前出售的资产完全沿用现行规则。
新建住宅的投资者可在 50% 折扣与「指数化 + 30% 最低税」之间选择。领取收入补助者（含领取养老金者）豁免该最低税。
既有出租住宅的负扣税将被「隔离」。
自 2027 年 7 月 1 日起，既有住宅物业的亏损将仅可抵扣租金收入或住宅物业的资本利得。超出部分结转至以后年度，抵扣住宅物业收入。
该改革适用于在 2026 年 5 月 12 日（澳东部时间）19:30 或之后取得的既有物业。在此之前取得的物业——包括已签约但尚未交割的——在出售前均获豁免。符合条件的新建物业豁免；养老金基金及广泛持有信托内的物业亦除外，并对「先建后租」（build-to-rent）及政府住房项目另设豁免。
对酌情信托开征 30% 最低税。
自 2028-29 收入年度起，受托人须就酌情信托的应税所得缴纳 30% 最低税。非公司受益人可就受托人已缴税款获得不可退还的抵免；公司受益人则按其有权取得的所得计税，且不得享有该抵免。
该最低税不适用于固定信托、合规养老金基金、特殊残障信托、遗产以及固定遗嘱信托。部分所得亦不计入——初级生产所得、弱势未成年人的特定所得、适用非居民预扣税的款项，以及现有遗嘱酌情信托资产所产生的所得。
自 2027 年 7 月 1 日起，将提供为期三年的扩大结转减免，供小企业等主体调整架构、退出酌情信托（例如转为公司或固定信托）。
个人与家庭
包含新的税收抵免、更简便的工作费用申报方式、已立法的下一轮减税，以及若干门槛更新。
$250 在职澳人税收抵免
针对工作所得的新设永久年度抵免——涵盖工资薪金及个体经营者的经营所得。
$1,000 标准抵扣
可就工作相关费用申报最高 $1,000，无需逐项列示或保留凭证。若支出更多，可照常逐项申报。捐赠及工会/专业会费仍可额外申报。
已立法的减税
16% 税率将于 2026 年 7 月 1 日降至 15%，再于 2027 年 7 月 1 日降至 14%。此项已成为法律。
医保税与私人医保
医保税（Medicare levy）低收入门槛自 2025 年 7 月 1 日上调 2.9%。自 2027 年 4 月 1 日起，取消私人医保返还中按年龄递增的部分。
居民个人所得税税率
免税额及较高税级维持不变——仅第一档应税税级在未来两年逐步下调。
| 应税收入 | 2025-26 | 2026-27 | 2027-28 |
|---|---|---|---|
| $0 – $18,200 | 免税 | 免税 | 免税 |
| $18,201 – $45,000 | 16% | 15% | 14% |
| $45,001 – $135,000 | 30% | 30% | 30% |
| $135,001 – $190,000 | 37% | 37% | 37% |
| $190,001+ | 45% | 45% | 45% |
看看您的减税额
输入您的应税收入，比较在 2025-26 与 2027-28 税率下该收入所对应的税款。
仅计算所得税——不含医保税、税收抵免及扣除项。仅供示意。
企业主
多项优惠专门面向中小企业——有的为永久性，有的为临时性，还有的将在未来数年内分阶段实施。
$20,000 即时资产核销转为永久性。
营业额低于 $1,000 万的小企业，可继续在资产首次使用的年度，就单价低于 $20,000 的符合条件资产全额核销。单价 $20,000 或以上的资产仍纳入小企业折旧池。
亏损前转回归
营业额低于 $10 亿的公司，可将税务亏损前转，抵扣至多两年前已缴税款——仅限收益性亏损，且不超过红利抵免账户余额。
初创企业亏损可退还
营业额低于 $1,000 万的初创企业，若在经营头两年产生亏损，可转为可退还抵免——上限为其澳洲雇员的 FBT 及工资预扣税。
按月缴纳 PAYG 选项
中小企业可选择按月申报及缴纳 PAYG 分期预缴，采用嵌入会计软件、经 ATO 认可的计算方式。
燃油消费税下调
燃油消费税下调 60.9%——汽油和柴油每升约降 32 分——重型车辆道路使用费由每升 32.4 分降至零。
研发激励改革
提高核心研发抵免率、密集度门槛由 2% 降至 1.5%、最高抵免率的营业额门槛由 $2,000 万提高至 $5,000 万，并取消「辅助性」研发支出的资格。
小企业债务帮助热线
拨款 $820 万，延续面向小企业主的免费财务辅导，以及 NewAccess 心理健康辅导计划。
电动汽车的 FBT 优惠将被削减。
对估值不超过「节能豪华车税」门槛的电动汽车，将适用永久性 25% FBT 折扣（即 15% 法定税率）。过渡规则下，2029 年 4 月 1 日之前提供、估值不超过 $75,000 的电动汽车仍享 100% 折扣；估值介于 $75,000 与该门槛之间、在 2027 年 4 月 1 日至 2029 年 4 月 1 日之间提供的，享 25% 折扣。
重要日期一览
多数措施将在未来三年内分阶段实施。以下为各项预定的生效时间。
| 日期 | 措施 |
|---|---|
| 2026年4月1日 | 临时下调燃油消费税及重型车辆道路使用费（为期三个月） |
| 2026年5月12日 19:30 | 负扣税触发时点——在此之后取得的既有出租物业受影响 |
| 2026年7月1日 | 税率 16% → 15%；$20,000 即时资产核销转永久；亏损前转回归；$1,000 标准抵扣（草案） |
| 2027年4月1日 | 取消私人医保按年龄递增的返还 |
| 2027年7月1日 | 税率 15% → 14%；新资本利得税制度；负扣税调整；按月 PAYG 选项；信托重组结转减免开放 |
| 2027-28 | $250 在职澳人税收抵免开始施行 |
| 2028年7月1日 | 酌情信托 30% 最低税；初创企业亏损可退还；研发激励改革 |
| 2029年4月1日 | 电动汽车 FBT 优惠削减 |
| 2029年6月30日 | 外国人购买既有住宅禁令延长至此日 |
其他公布事项
外国人购房禁令延长
对外国人购买既有住宅的临时禁令延长两年零三个月，至 2029 年 6 月 30 日。
反欺诈策略
四年内拨款 $8,630 万，推进 ATO 反欺诈策略第二阶段——实时侦测、加强对欺诈受害者的保护，并扩大对不诚信中介的执法权限。
全球最低税与可再生能源 CGT 优惠
澳洲将修订其全球与国内最低税立法，以对接 OECD/G20 的「并行」方案。另对特定可再生能源基础设施资产，提供限时的非居民资本利得税优惠，至 2030 年 6 月 30 日。
我们的协助
影响最大的几项——资本利得税改革、负扣税以及信托最低税——都设有触发日期与选择空间，提前规划往往更有利。我们可以为您测算这些措施对投资、架构或业务的影响，评估是否应趁结转减免仍可用时调整架构，并持续跟进每项措施从公布到立法的进展。
术语表
- CGT
- 资本利得税（Capital gains tax）——就出售或处置房产、股票等资产所获利得征收的税。
- 成本基础指数化
- 在计算利得前，先按通胀调整资产成本，从而仅就实际（超过通胀部分）的利得征税。
- 负扣税
- 当出租投资的成本（如利息）超过其收入时产生亏损，该亏损可用以抵减其他应税收入。
- 酌情信托
- 一种信托（常为家庭信托），由受托人每年决定如何在受益人之间分配收益。
- 红利抵免账户
- 记录公司已缴税款的账户（franking account），决定其可向股东派发多少红利抵免（imputation credits）。
- PAYG 分期预缴
- 在收入年度内就经营及投资收入分期预缴的税款，可抵扣您的年度应缴税。
本摘要仅供参考，内容取自 2026 年 5 月 12 日公布的 2026-27 联邦预算。所述措施为政府公布内容，除注明已立法者外，均尚未成为法律——细节可能变动或不予推行。本材料未考虑您的具体情况，亦不能替代专业建议。在采取行动前，请就您的情况咨询 Kristy Pan & Co.。